06 Ocak 2015

Piyasalarda Görünüm Olumsuz

Piyasalar yeni haftaya yurtiçi enflasyonu ile başladı. Enflasyonun Aralık ayında beklentilerin altında gelmesi TRY’yi USD karşısında değerlendirirken, BIST100 Endeksinde de alımları artırdı. BIST100 haftanın ilk işlem gününde, günü %1.17 ve 1.003,65 yükselişle 86.462,57 puandan kapattı. Bankacılık Endeksinde ise %0.92 yükseliş gözlendi. Güne 106.625 seviyesi ile başlayan VIOP30 kontratı ilk işlem gününü primli tamamladı. Gün içerisinde 106.125-108.875 bandında işlem gören kontrat günü %1.05 yükselişle 107.775 puandan kapattı. Şubat vadeli endeks kontratında açık pozisyon sayısı 221.231 adet oldu. Yurtiçinde 2 yıl vadeli gösterge tahvil faizi 7.69-7.99 bandında hareket etti ve günü 7.93 puandan tamamladı. Döviz sepeti ise dün 2.5760 seviyesine kadar yükseldi ve günü 2.5568 seviyesinden tamamladı. Avrupa borsaları günü ekside tamamlarken, ABD borsalarında da görünüm olumsuzdu. Dow Jones %1.86 düşüşle 17.501 puandan, S&P500 %1.83 gerileyerek 2.020 seviyesinden ve Nasdaq ise %1.57 düşüşle 4.652 puandan günü kapattı. Bu sabahki görünüme bakıldığında; Asya piyasalarında olumsuz bir görünüm var, ABD vadeli endeks kontratları ise satıcılı işlem görüyor. USD/TRY’nin 2.3250’nin üzerinde işlem gördüğü günde, Türkiye CDS’leri 193 seviyesinde.

 

Merkez Bankası’nın döviz satım ihalesine 58 milyon dolar teklif geldi.

TCMB’nin açtığı 40 milyon dolar tutarındaki döviz satım ihalesine 58 milyon dolar teklif geldi. İhalede ortalama fiyat 2.3285, en düşük fiyat 2.3273, en yüksek fiyat 2.3295 TL olurken; ihaleye gelen tekliflerin ortalama fiyatı 2.3276 TL olarak açıklandı.

 

Enflasyon Aralık ayında %0.44 geriledi.

Aralık ayında TÜFE bir önceki aya göre %0.44 gerilerken, bir önceki yılın aynı ayına göre %8.17 artış gösterdi. Piyasa beklentisi enflasyonun aylık bazda %0.02, yıllık bazda %8.90 artması yönündeydi. Aylık bazda en yüksek artış %0.79 ile çeşitli mal ve hizmetler grubunda gerçekleşti. Aylık bazda en fazla düşüş gösteren grup ise %3.71 ile giyim ve ayakkabı oldu. Beklentilerin altında gelen enflasyon verisinin ardından TRY USD karşısında değerlenirken, BIST100 Endeksinde de alımlar arttı.

 

Goldman Sachs enflasyon sonrası değerlendirmede bulundu.

Enflasyon rakamlarının ardından değerlendirmede bulunan Goldman Sachs beklentilerin altında kalan enflasyonda düşüş sürecinin devam etmesini ve bunun özellikle ilk yarıda hissedilmesini beklediklerini belirtti. Yılın ilk yarısında özellikle baz etkisinin gösterge TÜFE ve çekirdek TÜFE’yi aşağı çekmesini beklediklerini açıklayan Goldman Sachs, temel senaryoya yönelik risklerin aşağı yönlü olduğunu ve bunun da enerji fiyatlarındaki düşüş ile gıda enflasyonunun izlediği trendden kaynaklandığını ifade etti.

 

Hazine 5.5 milyar TL borçlandı.

Hazine dün düzenlediği 2 ihale ile toplam 2 milyar 598.7 milyon TL borçlanırken, ihaleler öncesinde kamu kuruluşlarına ve piyasa yapıcılara yapılan 2 milyar 918.8 milyon TL net ROT satışlarla birlikte Hazine’nin toplam satış tutarı 5 milyar 517.5 milyon TL’ye ulaştı. Hazine Müsteşarlığı bugün 3 adet tahvil ihracı gerçekleştirecek. Bugünkü ihalelerde 2 ve 10 yıl vadeli sabit kuponlu devlet tahvilinin yeniden ihracı ile, 6 yıl vadeli değişken faizli devlet tahvilinin yeniden ihracı gerçekleştirilecek.

 

ABD cephesinde Williams’ın açıklamaları takip edildi.

FED San Francisco Başkanı John Williams FED’in faizleri artırma konusunda acele etmeyeceğini ve ilk faiz artırımının 2015 ortalarında yapılmasının mantıklı bir tahmin olacağını açıkladı. Williams önümüzdeki birkaç yıllık sürenin kademeli faiz artışları ile geçmesini beklediğini ve sürecin hızının ve gücünün ABD ekonomisindeki güçlenmeye bağlı olacağını belirtti.

 

Veri takvimi sakin.

Euro Bölgesi ve ülkelerinin PMI verilerinin takip edileceği günde; TSİ 17.00’da ABD Fabrika Siparişleri ve ISM İmal Olmayan Endeks takip edilecek. Yurtiçinde ise Hazine İhaleleri ve 14.30’da Reel Efektif Döviz Kuru açıklanacak.


Ekonomik Takvim

Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki
03:45   CNY   Çin HSBC Hizmet PMI'si   Aylık     53,0  
10:14   EUR   İspanya HizmeT PMI   Aylık     52,7  
10:20   EUR   Almanya Markit Bileşik Satın Alma Müdürleri Endeksi   Aylık     51,4  
10:50   EUR   Fransa Servisler PMI   Aylık     49,8  
10:55   EUR   Alman Servisleri PMI   Aylık   51,4   51,4  
11:00   EUR   Hizmetler PMI   Aylık   51,9   51,9  
11:00   EUR   Markit Bileşik Satın Alma Müdürleri Endeksi   Aylık   51,7   51,7  
11:30   GBP   Hizmetler PMI   Aylık   58,6   58,6  
16:45   USD   Markit Bileşik Satın Alma Müdürleri Endeksi   Aylık     53,8  
16:45   USD   Hizmetler PMI   Aylık     53,6  
17:00   USD   Fabrika Siparişleri   Aylık   0,2%   -0,7%  
17:00   USD   Tedarik Yönetim Enstitüsü İmalat Dışı İstihdam   Aylık     56,7  
17:00   USD   ISM İmal Olmayan İndeks   Aylık   58,4   59,3  

Piyasalar

EURUSD

Dün Euro Bölgesinde Yunanistan’ın erken seçime gitmesi ve Euro Bölgesinden çıkma spekülasyonları dolayısıyla karışık bir görünüm hakimdi. Almanya’nın Yunanistan’ın Euro ‘dan ayrılması konusundaki duruşunun değiştiği haberlerine karşın açıklama yapan; Almanya Hükümeti Sözcüsü Almanya’nın Yunanistan’a karşı olan tutumunun değişmediğini açıklarken; Yunanistan’ın uzun vadeli taahhütleri dolayısıyla Yunanistan’da başa gelecek olan yeni bir hükümetin bu durumu değiştiremeyeceğinin altını çizdi. Veri akışı açısından Sentix Yatırımcı Güveni ve Almanya enflasyon rakamlarının öne çıktığı günde ;ABD tarafında önemli bir veri yoktu. Sentix yatırımcı güveni son çeyrekte sergilediği performansın ve-1,0  piyasa beklentisinin üzerine çıkarak 0,9 olarak gerçekleşti. Alman CPI ise aylık bazda %0,1 piyasa beklentisinin altında %0,0 olarak açıklanırken; yıllık bazda Aralık ayında %0,3 piyasa beklentisinin altında %0,2 olarak gerçekleşti. Bugüne baktığımızda hem Euro Bölgesinde hem de ABD tarafında veri akışının yoğun olduğunu görüyoruz. Euro Bölgesinde Hizmetler PMI ve Alman Hizmetler PMI verileri açıklanacakken; ABD’de Hizmetler PMI, Fabrika Siparişleri ve ISM İmal Olmayan Endeks verilerini takip ediyor olacağız. Teknik açıdan bakıldığında; 1,1865 seviyesinin altında 1,1800 seviyesi takip edilecekken yukarı yönlü hareketlerde ise 1,1983 ve 1,2010 direnç seviyelerimiz olacaktır.


GBPUSD

Bugün İngiltere tarafında açıklanacak olan Hizmetler PMI rakamı takip edşlecek. Verinin Aralık ayı beklentisi bir önceki ay ile paralel. Amerika tarafında ise Hizmetler PMI, Fabrika Siparişleri ve ISM İmal Olmayan Endeks bekleniyor. Fabrika Siparişlerinin aylık bazda %0,5 daralması beklenirken ISM İmal Olmayan Endeks beklentisi de geçtiğimiz ayın biraz altında. Bugün, GBPUSD’de önemli destek noktalarımız 1,5200 ve 1,5160 iken direnç noktalarımız ise 1,5320 ve 1,5393.


USDJPY

Bugün gün içinde Japonya tarafında önemli bir veri bulunmazken Amerika’da Hizmetler PMI, Fabrika Siparişleri ve ISM İmal Olmayan Endeks takip edilecek. Verilere bağlı olarak Dolar Endeksinde görülecek hareketler USDJPY’de etkili olacaktır. Bugün için, USDJPY’de 119,25 direncinin üzerinde 119,75 takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 118,75 desteğinin altında 118,30 seviyesine sarkmalar gözlemlenebilir.

 


ALTIN

ABD tarafında dün takip edilen önemli bir veri yoktu. Bugün ise veri takvimi yoğun. Zincir Mağaza Satışları, Redbook, Hizmetler PMI, Fabrika Siparişleri ve ISM İmalat Olmayan Endeks takip edilecek.
Çarşamba günü açıklanacak olan ADP Tarım Dışı İstihdam Değişimi raporu öncesinde beklentiler 225 bin seviyesinde ve Dolar Endeksi’ndeki yukarı yönlü hareketle bağlantılı olarak altın fiyatlarında aşağı yönlü baskı gerçekleşmesi beklenebilir.
Teknik olarak bakıldığında yukarı yönlü hareketlerde USD 1,1214 seviyesinin üzerinde 1,222 seviyesi takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise USD 1,198 seviyesinin altında 1,188 seviyesi takip edilebilir.


USDTRY

Dün Türkiye’de TÜFE ve ÜFE verileri açıklandı. TÜFE yıllık bazda beklentilerin altında ve bir önceki ayın rakamının (%8.90) da altında %8.17 artış gösterdi. Aylık bazda ise yine beklentilerin ve bir önceki ayın rakamının altında %0.44 düşüş gösterdi. ÜFE rakamlarına baktığımızda ise yıllık bazda %6.36 artış, aylık bazda ise %0.76 düşüş görüyoruz. USDTRY paritesi TL tarafında olumlu algı oluşması sebebiyle 2.3356 seviyesine kadar geri çekilme gösterdi. TÜFE rakamlarının ardından JP Morgan enflasyondaki aşağı yönlü sürpriz gelişmeye karşın 2015 beklentisini %6.1 olarak korudu ancak düşük enflasyonun ke genişlemeye imkan tanıyabileceğini dile getirdi.
ABD tarafında ise dün takip edilen önemli bir veri yoktu. Bugün ise ABD’de veri takvimi yoğun. Zincir Mağaza Satışları, Redbook, Hizmetler PMI, Fabrika Siparişleri ve ISM İmalat Olmayan Endeks takip edilecek.
Teknik olarak incelendiğinde, aşağı yönlü hareketlerde 2.3262 seviyesinin altında 2.3190 seviyesi takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 2.3324 seviyesinin üzerinde 2.3397 seviyesi takip edilebilir.


WTI Crude Oil

WTI petrolü haftanın ilk işlem gününde %5.12 düşüş kaydetti.
Teknik olarak incelenirse; yukarı yönlü hareketlerde $50.66 seviyesinin üzerinde $51.28 seviyesi; aşağı yönlü hareketlerde ise $49.66 seviyesinin altında ise $49.16 seviyesi test edilebilir.


BIST100

BIST100 haftanın ilk işlem gününde, günü %1.17 ve 1.003,65 yükselişle 86.462,57 puandan kapattı. Gün içinde en yüksek 86.795,82, en düşük 85.411,37 seviyeleri test edilirken toplam işlem hacmi 4.19 Milyar TL oldu. En fazla değer kazanan endeks %4.49 yükselişle BIST Ulaştırma Endeksi olurken, en fazla değer kaybeden endeks %1.34 düşüşle BIST Spor Endeksi oldu. Bankacılık Endeksinde ise %0.92 yükseliş gözlendi. Dün yurtiçinde açıklanan enflasyonun Aralık ayında beklentilerin altında gelmesi TRY’yi USD karşısında değerlendirirken, BIST100 Endeksinde de alımları artırdı. Endekste yukarı yönlü hareketlerin devamında 86.800 direncinin üzerinde 87.500 seviyesi test edilebilir. 86.400 seviyesini ilk destek konumuna getiren endekste bu desteğin altında 85.850 seviyesi takip edilecek. 


Brent Crude Oil

BRENT petrolü haftanın ilk işlem gününde %5.51 düşüş kaydetti.
Teknik olarak incelenirse; yukarı yönlü hareketlerde $53.85 seviyesinin üzerinde $54.24 seviyesi; aşağı yönlü hareketlerde ise $52.75 seviyesinin altında $51.85 seviyesi test edilebilir.


VIOP30

Güne 106.625 seviyesi ile başlayan VIOP30 kontratı ilk işlem gününü primli tamamladı. Gün içerisinde 106.125-108.875 bandında işlem gören kontrat günü %1.05 yükselişle 107.775 puandan kapattı. Şubat vadeli endeks kontratında açık pozisyon sayısı 221.231 adet oldu. Yurtiçinde 2 yıl vadeli gösterge tahvil faizi 7.69-7.99 bandında hareket etti ve günü 7.93 puandan tamamladı. Döviz sepeti ise dün 2.5760 seviyesine kadar yükseldi ve günü 2.5568 seviyesinden tamamladı. Kontratta yukarı yönlü hareketlerin devamında 108.100 direncinin üzerinde 108.950 seviyesi test edilebilir. 107.400 desteğinin altında ise 107.000 seviyesi ikinci destek olarak izlenecek. 


Vakıfbank / VAKBN

Kayıtlı sermaye tavanının 5.000.000.000 TL''''den 10.000.000.000 TL''''ye yükseltilmesine ve başta Sermaye Piyasası Kurulu olmak üzere ilgili diğer kurumlara gerekli başvuruların yapılması dahil tüm işlemler için Genel Müdürlüğe yetki verilmiştir.

 119 gün vadeli 200.000.000 TL nominal değerli bononun ihraç ve halka arz edilmesi amacıyla Sermaye Piyasası Kurulu ve Borsa İstanbul A.Ş.''ye başvuru yapılmıştır. Fazla talep gelmesi durumunda halka arz miktarı 300.000.000  TL nominal tutara kadar artırılabilecektir.


İş Bankası C / ISCTR

300 milyon Türk Lirası nominal değerli 75 gün vadeli banka bonosu, 700 milyon Türk Lirası nominal değerli 241 gün vadeli banka bonosu ile 100 milyon Türk Lirası nominal değerli 383 gün vadeli iskontolu tahvil halka arzına ilişkin ilgili talep toplama işlemi 6-7-8 Ocak 2015 tarihlerinde gerçekleştirilecektir.


Akbank / AKBNK

Bankanın takipteki krediler portföyünün 248,5 milyon TL tutarındaki bölümü, 40,3 milyon TL bedel karşılığında Girişim Varlık Yönetimi A.Ş.''ne satılmıştır.


SERVET GAYRİMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. / SRVGY

5 Ocak 2015 tarihinde SRVGY payları ile ilgili olarak 2,09 fiyatından 2.380.952 adet alış/satış işlemi Şirket hissedarlarından  Ömer Faruk Çelik ve Ahmet Çelik arasında gerçekleştirilmiştir. Bu işlemle birlikte Ömer Faruk Çelik''in Şirket sermayesindeki payları 05.01.2015 tarihi itibariyle %1,02 oranına inerken, Ahmet Çelik''in payları % 8,62''ye çıkmıştır.


Migros Ticaret / MGROS

12 adet Migros, 20 adet Migros Jet, 1 adet Macrocenter ve 1 adet Ramstore formatında toplam 34 adet satış mağazası Aralık ayı içerisinde hizmete açılmıştır. 31 Aralık 2014 itibariyle Şirketin mağaza sayısı yurtiçinde 1.148 (1.124 süpermarket ve 24 hipermarket), yurtdışında iştirakleri vasıtasıyla 42 olmak üzere toplam 1.190''dır. (2013 sonu: yurtiçi 965, toplam 1.004 mağaza)


Aksa / AKSA

505 Solvent Geri Kazanım Ünitesi’nin DowAksa’ya devri  işleminin aslen bir finansal kiralama uygulaması olduğu, tabloda belirtilen kar tutarı (1.931.185 USD) on (10) yıl boyunca kazanılacak olan "ertelenmiş finansal gelir"''e işaret ettiği ve üniteye ait devir 10. Yıl sonunda DowAksa Şirketi''nin talep etmesi halinde gerçekleşeceği açıklanmıştır.


Halk Gmyo / HLGYO

Şirket kayıtlı sermaye tavanı geçerlilik tarihi uzatımına ilişkin onay işlemleri için Sermaye Piyasası Kurulu''na başvuru yapılmıştır.


KORDSA / KORDSA

Şirket iştiraklerinden Jakarta''da mukim PT Indo Kordsa Tbk ve PT Indo Kordsa Polyester''de gerçekleştirilen yaklaşık 100 milyon USD''lik yatırımın açılışı, Sabanci Holding YKB Güler Sabancı, Endonezya Devlet Erkanı, Ülke''miz temsilcilerinin katılımlarıyla bugün gerçekleştirilecektir. 


ORGE ENERJI ELEKTRIK TAAHHUT / ORGE

Devam etmekte olduğu Kartal-Kaynarca Metro Hattı Elektrik İşleri kapsamında 636.792,00 avro tutarında ilave sipariş alınmıştır.


Gersan Elektrik / GEREL

Bedelli Sermaye Artırımı kapsamında yeni pay alma hakları, izahnamede belirtilen esaslara uygun olarak, 07/01/2015 ile 21/01/2015 tarihleri arasında, 15 gün süreyle kullandırılacaktır. 


POLISAN HOLDING / POLHO

POLİSAN HOLDİNG A.Ş. iştiraki, POLİSAN YAPI İNŞAAT TAAHHÜT TURİZM SANAYİ VE TİCARET A.Ş.''nin mülkiyetinde olan Pendik/İstanbul''daki 174.961,23 m2 konut ve ticari imarlı arazisinin kat karşılığı inşaatı için DAP Yapı Şirketi ile görüşmelere başlanmıştır.


Zorlu Enerji / ZOREN

Zorlu Enerji Elektrik Üretim A.Ş.''nin %99,7 ortaklığında toplam 10.000 PKR sermayeye sahip ve ana faaliyet konusu rüzgar enerjisinden elektrik üretimi olan "Zorlu Wind Pakistan (Private) Limited" unvanlı bir şirket kurulmuştur. 


TRABZONSPOR SPORTİF YATIRIM VE FUTBOL İŞLETMECİLİĞİ TİCARET A.Ş. / TSPOR

Bedelli Sermaye Artırımı kapsamında, rüçhan hakkı kullanımı başlangıç ve bitiş tarihi 07.01.2015-21.02.2015 aralığındadır. 


Akdeniz Güvenlik / AKGUV

İSKİ Genel Müdürlüğü ile Pusula Özel Güvenlik Hizmetleri Limited Şirketi - Akdeniz Güvenlik Hizmetleri Anonim Şirketi İş Ortaklığı arasında 1100 kişilik 103.755.225,00 TL +KDV bedelli bağlı birimler ile  havza alanları için Özel Koruma ve  Güvenlik Hizmeti Temin İşinde ihale bedeli üzerinden %10 artırıma gidilerek "10.375.525,50 TL + KDV" tutarında iş artışı yapılmış olup işin toplam bedeli 114.130.750,50 TL + KDV ye ulaşmıştır.



ARAŞTIRMA BİRİMİ
Erkan Sancaklı / Araştırma Kıdemli Uzman
e.sancakli@atig.com.tr
0 (216) 579 12 00/ 1305