20 Kasım 2014

TCMB Faiz Kararı Bugünün En Önemli Gündemi

Dün piyasalarda veri takvimi kalabalıktı. En önemli gündem maddesi ise 21.00’da sonuçlanan FOMC toplantı tutanaklarıydı. Güne sakin bir görünümle başlayan USD/TRY günün devamında yönünü yukarı çevirdi. Dün en düşük 2.2210, en yüksek 2.2409 seviyelerini test eden USD/TRY üçüncü işlem gününü tutanaklar sonrasında 2.2319 seviyesinden tamamladı. EUR/USD 1.2513-1.2600 bandı arasında işlem görürken, kıymetli metal altın en düşük 1175, en yüksek 1202 seviyelerini test etti. Güne tepki alımları ile artıda başlayan ve 82.143 seviyesine kadar yükselen endekste günün devamında alımlar zayıfladı. USD/TRY’de gözlenen yukarı yönlü hareketlerin etkisi ikinci seansta BIST100’de alımların hızını yavaşlattı ve endeks günü yatayda tamamladı. BIST100 haftanın üçüncü işlem gününde, günü %0.16 ve 131,76 yükselişle 81.461,62 puandan kapattı. Bankacılık Endeksinde ise %0.03 düşüş gözlendi. Güne 101.200 seviyesi ile başlayan VIOP30 kontratı üçüncü işlem gününü hafif alıcılı tamamladı. Gün içerisinde 100.825-102.200 bandında işlem gören kontrat günü %0.20 yükselişle 101.325 puandan kapattı. Yurtiçinde 2 yıl vadeli gösterge tahvil faizi 8.04-8.07 bandında hareket etti ve günü 8.04 puandan tamamladı. Aralık vadeli endeks kontratında açık pozisyon sayısı 221.607 adet oldu. Avrupa borsaları günü karışık bir görünümle tamamlarken, ABD borsalarında görünüm olumsuzdu. Dow Jones %0.01 düşüşle 17.685 puandan, S&P500 %0.15 gerileyerek 2.048 seviyesinden ve Nasdaq ise %0.57 düşüşle 4.675 puandan günü kapattı. Bu sabahki görünüme bakıldığında; Asya piyasalarında olumsuz bir görünüm var, ABD vadeli endeks kontratları ise yaklaşık %0.15 ekside işlem görüyor. USD/TRY’nin 2.2350’nin üzerinde işlem gördüğü günde, Türkiye CDS’leri 173 seviyesinde.

 

TCMB’nin döviz satım ihalesine 68 milyon dolar teklif geldi.

Merkez Bankası’nın 40 milyon dolar tutarında açtığı döviz satım ihalesine 68 milyon dolar teklif geldi. İhalede ortalama fiyat 2.2333, en düşük fiyat 2.2330, en yüksek fiyat 2.2336 TL olurken; ihaleye gelen tekliflerin ortalama fiyatı 2.2328 TL oldu.

 

Avrupa tarafında cari işlemler dengesi verisi takip edildi.

Euro Bölgesi’nde cari işlemler dengesi Eylül ayında 30 milyar Euro olarak gerçekleşirken; Ağustos ayı verisi 22.8 milyar Euro’ya revize edildi.

 

İngiltere Merkez Bankası’nın 5-6 Kasım’da gerçekleştirilen toplantı tutanakları dün açıklandı.

BOE tutanaklarına göre üyelerin çoğunluğu büyümenin beklenenden daha fazla zayıflayabileceği yönünde risklerin mevcut olduğunu ve erken bir sıkılaştırmanın ekonomiyi şoklara karşı kırılgan kılabileceğini düşünüyor.  

 

ABD’de konut başlangıçları Ekim ayında beklentileri karşılayamadı.

ABD''de konut başlangıçları Ekim ayında %2.8 gerileyerek 1 milyon 9 bin seviyesinde gerçekleşti. İnşaat ruhsatları ise aynı dönemde %4.8 artış gösterdi ve 1 milyon 80 bin seviyesine yükseldi.

 

FOMC toplantı tutanakları dün açıklandı.

28-29 Ekim tarihinde düzenlenen FOMC toplantısının tutanaklarında dış ekonomik ve mali koşulların daha fazla bozulduğu gözlendi ve ABD’de ekonomik büyümenin orta vadede beklenenden yavaş olabilir. Tutanaklarda enflasyon beklentilerindeki olası düşüşün takip edilmesi gerektiğine dikkat çekilirken; enflasyonda düşüşün gerçekleşmesi ve büyümenin yavaşlaması halinde daha endişe verici bir durumun ortaya çıkacağı belirtildi.

 

TCMB Faiz Kararı Bugünün En Önemli Gündemi

14.00’da açıklanacak TCMB faiz kararı yurtiçindeki en önemli gündemi oluştururken; küresel piyasaların en önemli gündem maddesi TSİ 15.30’da açıklanacak ABD enflasyon verileri olacak. 


Ekonomik Takvim

Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki
01:50   JPY   İhracat   Aylık     6,9  
01:50   JPY   İthalat   Yıllık     6,2  
01:50   JPY   Ticaret Dengesi   Aylık     -958B  
03:45   CNY   Çin HSBC İmalat Satın alma Müdürleri Endeksi (PMI)   Aylık     50,4  
09:00   EUR   Alman PPI   Yıllık     -1,0  
10:30   EUR   Alman İmalat PMI   Aylık     51,4  
10:30   EUR   Alman Servisleri PMI   Aylık     54,4  
11:00   EUR   İmalat PMI   Aylık     50,6  
11:00   EUR   Hizmetler PMI   Aylık     52,3  
11:30   GBP   Çekirdek Perakende Satışları   Aylık     -0,3  
11:30   GBP   Çekirdek Perakende Satışları   Yıllık     2,7  
11:30   GBP   Perakende Satışlar   Aylık     -0,3  
11:30   GBP   Perakende Satışlar   Yıllık     2,7  
14:00   TRY   Bir Hafta Vadeli Repo İhale Faiz Oranı   Aylık     8,25  
14:00   TRY   Gecelik Faiz Oranları   Aylık     11,25  
15:30   USD   Çekirdek CPI   Yıllık     1,7  
15:30   USD   Çekirdek CPI   Aylık     0,1  
15:30   USD   CPI   Aylık     0,1  
17:00   USD   Mevcut Konut Satışları   Aylık     2,4  
17:00   USD   Mevcut Konut Satışları   Aylık     5,17M  
17:00   USD   Philadelphia Fed İmalat Listesi   Aylık     20,7  

Piyasalar

EURUSD

Avrupa’da dün veri akışı sakindi. Bugün ise Avrupa’da İmalat PMI ve Hizmetler PMI rakamlarını takip ediyor olacağız. Yarın ise Avrupa Merkez Bankası Başkanı Draghi’nin konuşması olacak. yapacağı açıklamalar EURUSD paritesinin seyri açısından önemli olacaktır. Teknik olarak baktığımızda, dün güne 1.2535 seviyesinden başlayan EURUSD paritesi gün içerisinde en yüksek 1.2598 ve en düşük 1.2511 seviyelerini test etti. Ve günü 1.2535 seviyesinden kapattı. Dünün en önemli gelişmesi ise ABD tarafındaydı. 28-29 Ekim tarihlerinde yapılan FOMC toplantısının tutanakları açıklandı. Açıklanan tutanakların ardından Dolar endeksinde az da olsa geri çekilme gözlemlendi ve EURUSD paritesi 1.26 seviyelerine kadar yükseldi. Bugüne baktığımızda açıklanacak olan PMI rakamları paritede volatilite yaratabilir. EURUSD paritesinde 1.2576’nın üzerinde 1.2651 seviyesine kadar yükselişler gözlemlenebilir. Olası geri çekilmelerde ise 1.2523’ün altında 1.2467 seviyesi takip edilecek. 


GBPUSD

Dün yapılan İngiltere Merkez Bankası Para Politikası Toplantısında faiz oranı 7’ye 2 oyla aynı bırakıldı. Yapılan toplantının ardından enflasyon baskısı konusunda endişelerin arttığı belirtildi. Açıklanan FOMC Toplantı Tutanaklarında ise faiz artırımı için kayda değer zaman ifadesinin kaldırılmasını FOMC üyelerinin bir kısmı desteklerken, enflasyon konusunda kaygıların azaldığını ancak konut piyasasındaki toparlanmanın istenilen seviyede olmadığı belirtildi. Açıklanan tutanaklarla birlikte Dolar Endeksindeki geri çekilmeyle birlikte GBPUSD’de yukarı yönlü hareketler görüldü.Bugün gün içinde İngiltere tarafında Perakende Satışlar ve CBI Endüstriyel Eğilimi açıklanacak. Amerika tarafında veri takvimi oldukça yoğun. TÜFE rakamları aylık ve yıllık bazda olumlu beklenirken İstihdam Taleplerinde de azalış beklenmekte. Açıklanacak olan Konut verileri ve Philadelphia FED İmalat Endeksinde piyasa beklentileri olumsuz yönde.Teknik açıdan bakıldığında; yukarı yönlü hareketlerde 1,5735 seviyesinin üzerinde 1,5799 seviyesi takip edilecekken; aşağı yönlü hareketlerde 1,5653 seviyesinin altında 1,5619 seviyesi test edilebilir.


USDJPY

Japonya Başbakan Danışmanı yaptığı açıklamada 1 Nisan’da ki satış vergisinin bir hata olduğunu belirtirken parasal genişleme için atılan adımın doğru, ancak geç bir adım olduğunu belirtti. Ekonominin toparlanması adına gevşek politika yanlısı olduğunu vurguladı. Japon Başbakanı Shinzo Abe ise 21 Kasım’da parlamentoyu feshedeceğini açıklarken erken seçimlere gidileceğini açıkladı. Dün açıklanan FED Toplantı Tutanaklarından çıkan sonuca göre faiz artırımı için kayda değer zaman ifadesinin kaldırılmasını FOMC üyelerinin bir kısmı desteklerken, enflasyon konusunda kaygıların azaldığını ancak konut piyasasındaki toparlanmanın istenilen seviyede olmadığı belirtildi. Yapılan açıklama ile birlikte 87,340 seviyesine kadar geri çekilen Dolar Endeksine rağmen USDJPY’de görülen yukarı yönlü hareket Yen’in zayıflığını teyit ederken USDJPY en düşük 116,81 en yüksek ise 118,07 seviyelerini test etti.Bugün Japonya tarafında açıklanan İhracat yıllık bazda 4,5% piyasa beklentisinin üzerinde %9,6 seviyesinde gerçekleşti.Bugün için Amerika tarafında TÜFE, İşsizlik Başvuruları, Konut verileri ve Philadelphia FED İmalat Endeksi takip edilecek.Teknik açıdan bakıldığında; yukarı yönlü hareketlerde 118,83 seviyesinin üzerinde 120,04 seviyesi takip edilecekken; aşağı yönlü hareketlerde 118,07 seviyesinin altında 117,39 seviyesi takip edilebilir.


ALTIN

28-29 Ekim tarihlerinde yapılan FOMC toplantısının tutanakları dün akşam açıklandı. Tutanaklara göre, bazı üyeler enflasyonun bir süre için hedefin altında kalacağını ifade ettiklerini, birçok üye ise FED’in enflasyon bekleyişlerinde olası düşüşe karşı alarmda olması gerektiğini de belirtti. Faiz artırımına ilişkin kayda değer zaman söyleminin FED söylemlerinden çıkarılması FOMC üyelerinin sadece bir kısmı tarafından desteklenirken, istihdam piyasasına dair toparlanmanın devam ettiği ancak konut piyasasında toparlanmanın istenen seviyede olmadığının da altı çizildi. Bugün ABD’de veri akışı yoğun diyebiliriz. %2 enflasyon hedefi olan ABD’de bugün TÜFE rakamlarını takip ediyor olacağız. TÜFE rakamlarının dışından Devam eden işsilizk başvuruları,istihdam talepleri, FOMC üyelerinin konuşmaları ve Mevcut Konut satışları açıklanacak. Açıklanacak veriler ve FOMC üyelerinden gelecek açıklamalar Altında volatiliteyi arttırabilir. Dün akşam açıklanan FOMC toplantısının tutanaklarının ardından Dolar endeksinde ki geri çekilmeye bağlı olarak Altında da yukarı yönlü hareketler gözlemlendi ve Altında 1199$ seviyesine kadar yükselişler görüldü. Bugüne baktığımızda veri akışının yoğun olduğu günde Altında 1175$’ın altında 1167$ seviyesine kadar geri çekilme gözlemlenebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 1185$ ve 1202$ direnç seviyelerimiz. 


USDTRY

Yurtiçinde dün veri akışı sakindi. Merkez Bankası’nın 40 milyon dolar tutarında açtığı döviz satım ihalesine 68 milyon dolar teklif geldi. İhalede ortalama fiyat 2.2333, en düşük fiyat 2.2330, en yüksek fiyat 2.2336 TL olurken; ihaleye gelen tekliflerin ortalama fiyatı 2.2328 TL oldu. Bugün ise piyasalar Merkez Bankasının Para Politikası Kurulu toplantısına odaklanmış durumda. Açıklanacak toplantı sonucu TL varlıklar üzerinde etkili olacakken, Dolar/TL’nin seyri açısından da önemli olacaktır. Dün açıklanan FOMC toplantısının tutanaklarının ardında USDTRY paritesinde de 2.2319 seviyesine kadar Dolar endeksine bağlı geri çekilme gözlemlendi. Bugüne baktığımızda hem Yurtiçinde hem de ABD’de veri akışının yoğun olması USDTRY paritesinde de volatiliteyi arttıracaktır. USDTRY paritesinde 2.2386 seviyesinin üzerinde 2.2459 seviyesine kadar yükselişler gözlemlenebilir. Olası geri çekilmelerde ise 2.2308 ve 2.2195 destek seviyelerimiz. 


WTI Crude Oil

WTI petrolü haftanın üçüncü işlem gününde 0,20% artış kaydetti.
Teknik olarak incelenirse; yukarı yönlü hareketlerde $74.75 seviyesi üzerinde $75.41 seviyesi; aşağı yönlü hareketlerde ise $74.26 seviyesinin altında ise $73.93 seviyesi test edilebilir.


BIST100

BIST100 haftanın üçüncü işlem gününde, günü %0.16 ve 131,76 yükselişle 81.461,62 puandan kapattı. Gün içinde en yüksek 82.143,72, en düşük 81.168,09 seviyeleri test edilirken toplam işlem hacmi 4 Milyar TL oldu. En fazla değer kazanan endeks %1.62 yükselişle BIST Finansal Kiralama, Faktoring Endeksi olurken, en fazla değer kaybeden endeks %0.81 düşüşle BIST Ulaştırma Endeksi oldu. Bankacılık Endeksinde ise %0.03 düşüş gözlendi. Güne tepki alımları ile artıda başlayan ve 82.143 seviyesine kadar yükselen endekste günün devamında alımlar zayıfladı. USD/TRY’de gözlenen yukarı yönlü hareketlerin etkisi ikinci seansta BIST100’de alımların hızını yavaşlattı ve endeks günü yatayda tamamladı. Teknik olarak bakıldığında 81.650 direncinin üzerinde 82.400 seviyesi test edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise 80.800 ilk destek olarak takip edilecek.


Brent Crude Oil

BRENT petrolü haftanın üçüncü işlem gününde 0.28% düşüş kaydetti. Teknik olarak incelenirse; yukarı yönlü hareketlerde $78.34 seviyesi üzerinde $79.44 seviyesi; aşağı yönlü hareketlerde ise $77.90 seviyesinin altında $76.74 seviyesi test edilebilir.


VIOP30

Güne 101.200 seviyesi ile başlayan VIOP30 kontratı üçüncü işlem gününü hafif alıcılı tamamladı. Gün içerisinde 100.825-102.200 bandında işlem gören kontrat günü %0.20 yükselişle 101.325 puandan kapattı. Yurtiçinde 2 yıl vadeli gösterge tahvil faizi 8.04-8.07 bandında hareket etti ve günü 8.04 puandan tamamladı. Aralık vadeli endeks kontratında açık pozisyon sayısı 221.607 adet oldu. Kontratta yukarı yönlü hareketlerde devamında 101.500 direncinin üzerinde 102.350 seviyesi test edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise takip edilecek ilk önemli destek seviyesi 100.550’de bulunuyor.


Havacılık Sektörü /

Milliyet Gazetesi internet sitesi haberine göre, Ulaştırma Denizcilik ve Haberleşme Bakanlığı ve Milli Savunma Bakanlığı tarafından imzalanan asker ve sivil ayrımı gözetilmeden Türk Hava Sahası’nın esnek kullanımına imkan tanıyan yönetmelik yürürlüğe girdi. Böylelikle önemli oranda yakıt ve zaman tasarrufu sağlanacağı ve uçakların bakım maliyetlerinin azalacağı öngörülüyor.


Garanti Bankası / GARAN

DOĞUŞ Grubu, Türkiye Garanti Bankası A.Ş.''nin çıkarılmış sermayesinin % 14,89''una tekabül eden toplam 625.380.000 nominal TL değerde Garanti Bankası hissesini BBVA''ya satmak üzere 19 Kasım 2014 tarihinde bir Hisse Devir Sözleşmesi imzalamış bulunmaktadır. Satışa konu hisselerin toplam bedeli 5,497,090,200 TL''sı, beher hisse bedeli ise 8.79 TL''sı olarak tespit edilmiştir. Ayrıca, 2014 yılı faaliyet karından dağıtılacak temettünün satışa konu beher hisse başına 0.11 TL''sına kadar olan kısmı DOĞUŞ Grubu''na ait olacaktır. Söz konusu hisse devrini takiben DOĞUŞ Grubu''nun Garanti Bankasındaki payı %10 olacaktır. Tadil edilen Hissedarlar Anlaşmasına göre, (i) Garanti Bankası Yönetim Kurulu''nun 10 kişiden oluşması; (ii) 7 üyesinin BBVA tarafından Genel Kurul''a aday gösterilmesi, BBVA tarafından belirlenen bu adaylardan ikisinin denetim komitesinde yer alması ve her iki adayın ilgili mevzuat gereği  bağımsız üye sıfatına sahip olmaları; (iii) 2 üyenin DOĞUŞ Grubu tarafından Genel Kurul''a aday gösterilmesi; ve (iv) son bağımsız üyelik için adayın ortak kararla belirlenerek Genel Kurul''a aday gösterilmesi hususunda, DOĞUŞ Grubu ve BBVA arasında mutabakata varılmıştır.  DOĞUŞ grubu tarafından bankanın %1 hissesini temsil eden pay üzerinde BBVA''ya daha önce tanınmış olan alım opsiyonu (call option) ise ortadan kaldırılmıştır.


PARK ELEKTRİK ÜRETİM MADENCİLİK SANAYİ VE TİCARET A.Ş. / PRKME

Devralan Silopi Elektrik ile birleşme kapsamında,  %74.19 olan Birleşme oranı yerine, Park Elektrik''in lehine olmak üzere %72.22 oranının belirlenmesine, değiştirme oranının 0.186914''den 0.206757''ye çıkarılmasına karar vermiştir.


Petkim Petrokimya Holding A.Ş. / PETKM

Petkim Genel Müdürü Korkut, Önümüzdeki dönemlerde petrol fiyatlarındaki düşüşün pozitif etkisi göreceklerini, Petlim Limancılık’ın satış sürecinin olumlu şekilde devam ettiğini açıkladı.


Şekerbank / SKBNK

Avrupa İmar ve Kalkınma Bankası ile bireysel müşterilerin ve işletmelerin enerji verimliliği ve yenilenebilir enerji yatırımlarının desteklenmesini hedefleyen Türkiye Konutlarda Enerji Verimliliği Finansman Kredis programı kapsamında toplamda 60 milyon USD tutarında kredi anlaşması imzalanmıştır. Kredinin 12 milyon USD''lik dilimi Temiz Teknoloji Fonu tarafından 15 yıl vade ile fonlanmış olup, 48 milyon USD''lik dilimi  EBRD''den 5 yıl vadeli olarak sağlanmıştır.


KARSAN OTOMOTİV SANAYİİ VE TİCARET A.Ş. / KARSN

Karsan Otomotiv''in ürettiği araçların yurtdışında satışını yapmak ve ilgili satış sonrası hizmetleri gerçekleştirmek üzere merkezi Torino, İtalya''da olacak, tüm hisseleri Karsan Otomotiv Sanayii ve Ticaret A.Ş.''ye ait, 100.000 Avro sermayeli Karsan Italy s.r.l. unvanlı bir Şirket kurulmasına karar verilmiştir. 


Türk Telekomünikasyon A.Ş. / TTKOM

AVEA GMY Orçun Onat,20 - 21 Kasım 2014 tarihlerinde TTKOM hisse senedi satışı yapabileceğini açıklamıştır.


Pimaş Plastik İnşaat Malzemeleri A.Ş. / PIMAS

%100 oranında iştiraki S.C. Pimapen Logistic Center S.R.L.''nin Romanya''daki ekonomik kriz ve buradaki ticaret hacminin azalması sebebiyle tasfiye edilmesine 26 Mart 2013 tarihinde alınan yönetim kurulu kararı ile karar verilmiş olup, tasfiye işlemlerinin zorluğu nedeni ile süreç uzamış olup, yönetim kurulu bu kez tasfiye işleminden vazgeçerek S.C. Pimapen Logistic Center S.R.L. firmasının 30.000 EURO nakit karşılığı SC Pimapen Logistic Center S.R.L.''de Şirket Müdürü olarak görev yapan NICOLAE IRINOIU''ye satılmasına karar verilmiştir.


SAY REKLAMCILIK / SAYAS

Şirketin %100 bağlı ortaklığı, IMM Network GmbH, Daimler AG şirketi tarafından gerçekleştirilen Mercedes-Benz Kurumsal Kimlik Yenileme ihalesini 20.000.000.-avro bedelle kazanmıştır. 


DOĞAN ŞİRKETLER GRUBU HOLDİNG A.Ş. / DOHOL

Doğan Yayın Holding A.Ş.’nin tüm aktif ve pasifinin bir bütün halinde "devir alınması" suretiyle Şirket bünyesinde birleşme birleşme işlemi ile ilgili olarak bir kısmı "ayrılma hakkı kullanım süresi"nde "ayrılma hakkı"nı kullanan, bir kısmının ise bahsi geçen olağanüstü genel kurul toplantısına katılmadığı anlaşılan kişiler tarafından, tazminat davası açılmıştır.


MARTI OTEL İŞLETMELERİ / MARTI

Milliyet Gazetesi internet sitesi haberine göre,  Martı Otel İşletmeleri Yönetim Kurulu Başkanı Oya Narin, Bodrum’un Kızılağaç Köyü İçmeler mevkiinde bulunan 55.6 dönümlük araziye yeni bir turizm kompleksi inşa edeceklerini açıkladı


Beşiktaş Futbol Yatırımları SAN. ve Ticaret A.Ş / BJKAS

Hürriyet gazetesi internet sitesi haberine göre, Beşiktaş Divan Kurulu Başkanı Karadeniz, kulübün mal varlığını kaybetme riskiyle karşı karşıya olduğunu söyledi.



ARAŞTIRMA BİRİMİ
Erkan Sancaklı / Araştırma Kıdemli Uzman
e.sancakli@atig.com.tr
0 (216) 579 12 00/ 1305