01 Temmuz 2014

Haftanın İkinci İşlem Gününde Piyasalar

Moody’s Türkiye’nin kredi riskinin arttığını açıkladı.

 

Kredi Derecelendirme Kuruluşu Moody''s Irak riski nedeniyle Türkiye''nin kredi riskinin arttığını açıkladı. Irak''taki gelişmelerden dolayı Türkiye''de büyüme ve cari açığın olumsuz etkileneceği belirten Moody’s, Irak riskinin Türkiye''nin ihracatını baskı altında tutacağını ifade etti.

 

Dış Ticaret Açığı Mayıs ayında %28.7 azalarak 7 milyar 108 milyon dolara geriledi. Mayıs ayında ihracat bir önceki yılın aynı ayına göre %3.6 artarak 13 milyar 750 milyon dolar olurken, ithalat %10.3 azalarak 20 milyar 859 milyon dolar olarak gerçekleşti.

 

Fitch dünya ekonomisinin 2014-2015 döneminde ılımlı büyümesini devam ettireceğini açıkladı.

 

 

Küresel ekonomide ılımlı büyümenin sürdüğünü belirten Fitch, aşağı yönlü risklerin devam ettiğini ifade etti. Fitch ABD ekonomisinde bu yıl %2 büyüme, Euro Bölgesi’nde ise %1.1 büyüme beklediğini açıkladı.

 

Euro Bölgesi’nde enflasyon ECB’nin hedeflerinin altında seyretmeye devam ediyor

 

Euro Bölgesi''nde enflasyon Haziran ayında %0.5 artış göstererek bir önceki ay ile aynı oranda artış gösterdi. Çekirdek TÜFE ise %0.8 arttı.

 

ABD tarafında konut verileri takip edildi

 

ABD''de askıda konut satışları Mayıs ayında aylık bazda %6.1 artış göstererek %1.5’lik artış beklentisini aştı. Nisan ayı konut satışları ise %0.4’lük artıştan %0.5’lik artışa revize edildi.

 

Asya tarafında Çin ve Japonya PMI verileri takip ediliyor

 

Çin’de HSBC İmalat PMI Endeksi Haziran ayında 50.7 seviyesine yükseldi. Endeks Mayıs ayında 49.4 seviyesinde gerçekleşmişti. Resmi PMI Endeksi ise Haziran ayında 51 seviyesine yükseldi.

 

Japonya’da HSBC/MARKIT PMI Endeksi Haziran ayında 51.5 seviyesine yükselerek 51.1’lik beklentinin üzerinde gerçekleşti.

 

Hisselerde görünüm karışık

 

Avrupa borsaları haftanın ilk işlem gününü Dax hariç ekside tamamlarken, ABD borsalarında görünüm karışıktı. BIST100 haftanın ilk işlem gününde, günü %0.02 ve 16,63 yükselişle 78.489,01 puandan kapattı. Dün alıcılı işlem gören ve 79.263 seviyesine kadar yükselen endeks seans sonuna doğru satış baskısına maruz kaldı ve günü sınırlı bir primle tamamladı. Güne 96.850 seviyesi ile başlayan VIOP30 kontratı ise günü %0.08 düşüşle 96.650 puandan tamamladı. Bu sabah Asya piyasalarında Çin hariç olumlu bir görünüm var, ABD vadelileri ise primli işlem görüyor. USD/TRY’nin 2.1215’in altında işlem gördüğü günde, Türkiye CDS’leri 176 seviyesinde.

 

Bugün veri akışı sakin

 

Euro Bölgesi ülkelerinin PMI verilerinin takip edileceği günde; TSİ 12.00’da Euro Bölgesi işsizlik oranı, 17.00’da ABD ISM İmalat Endeksi açıklanacak. 


Ekonomik Takvim

Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki
02:50   JPY   TANKAN BÜYÜK İMALATÇILAR LİSTESİ     15   17  
02:50   JPY   TANKAN BÜYÜK İMALATÇİ OLMAYAN LİSTESİ     19   24  
04:00   CNY   İMALAT PMI     51,0   50,8  
04:35   JPY   İMALAT PMI       51,1  
04:45   CNY   HSBC PMI       50,8  
07:30   AUD   FAİZ ORANI BEYANATI     2,50%   2,50%  
10:15   EUR   İSPANYA İMALAT PMI     52,9   52,9  
10:50   EUR   FRANSIZ PMI     47,8   47,8  
10:55   EUR   ALMAN İMALAT PMI     52,4   52,4  
10:55   EUR   ALMAN İŞSİZLİK ORANI     6,7%   6,7%  
14:45   USD   ZİNCİR MAĞAZA SATIŞLARI   Yıllık     4,1%  
14:45   USD   ZİNCİR MAĞAZA SATIŞLARI   Haftalık     2,0%  
15:55   USD   REDBOOK   Yıllık     3,3%  
15:55   USD   REDBOOK   Aylık     -1,7%  
17:00   USD   ISM İMALAT ENDEKSİ     55,9   55,4  

Piyasalar

EURUSD

Fitch tarafından yayınlanan Küresel Ekonomik Görünüm raporuyla Euro Bölgesindeki deflasyonun önemli bir risk teşkil ettiğini, FED’in para politikasını normalleştirmeye yönelik tutumu, finans piyasaı volatilitesinin yükselmesini tetikleyebileceğini de belirtti. AB Komisyonunun ekonomik ve parasal işlerden sorumlu üyesi Rehn, Euro Bölgesi hükümetlerinin borç krizi ile mücadele için güçlü bir kurtarma fonu oluşturmadan önce 2 yıl boşa harcadıklarını, Avrupa Merkez Bankası’nın euroyu korumak için adım atmaya zorladıklarını belirtti. Euro Bölgesinde yaşanan kamu borç kriz döneminde karşı karşıya kalınan en tehlikeli 3 olayın, Yunanistan için Mayıs 2010’da ki ilk kurtarmanın başarısız olmasını,2011 sonbaharında piyasa kargaşasını ve Euro Bölgesinin parçalanmanın eşine geldiği Haziran 2012’yi işaret etti. Fransa, 84 gün vadeli bono ihalesi ile 3.89 Milyar Euro, 147 gün vadeli bono ihalesinde ise 1.6 Milyar Euro borçlandı. Euro Bölgesinde Haziran ayında TÜFE yıllık bazda yüzde 0.5, çekirdek TÜFE ise yıllık bazda beklentinin üzerinde yüzde 0.7 olarak açıklandı. Almanya Perakende satışlar beklentilerin altında gerçekleşti. Aylık bazda -%0.6, yıllık bazda %1.9 olarak açıklandı. Perşembe günü (3 Temmuz) yapılacak olan Avrupa Merkez Bankası Para Politikası Kurulu toplantısı öncesinde bugün Avrupa’da, Almanya ve Euro Bölgesinden İşsizlik oranları paritenin seyri açısından önemli olacaktır. EURUSD paritesinde 1.3703’ün üzerinde 1.3730, 1.3675’in altında 1.3638 seviyeleri test edilebilir.


ALTIN

Amerika Merkez Bankası üyesi Williams, ABD ekonomisinin 2016 sonlarında tam istihdama ve sağlıklı seviyelere geri döneceğini ancak faiz oranlarının bir süre daha sıfıra yakın seviyede yakın kalması gerektiğini belirtti. Ayrıca büyük resesyonun başlangıcından bu yana FED tarafından atılan faiz indirimi ve varlık alımları gibi adımların sonuç getirdiğini de ifadelerinde yer verdi. Dün ABD’de açıklanan beklemedeki konut satışları beklentinin üzerinde yüzde 6.1, Dallas Merkez Bankası İmalat aktivite endeksi 11.4 puan olarak gerçekleşti. Chicago PMI ise 63.0 puanlık beklentinin altında 62.6 olarak açıklandı. ABD’de veri akışının yoğun olduğu günde ISM İmalat endeksi, Zincir Mağaza Satışları ve Hazine sekreteri Lew konuşması altında volatiliteyi arttırabilir. Altında 1332$’nin üzerinde 1338$, 1324$’ün altında 1322$’nin altında 1317$ seviyeleri gözlemlenebilir.


USDTRY

TÜİK tarafından açıklanan Dış Ticaret istatistiklerine göre, Türkiye’de İhracat yüzde 3.6 artış göstererek 13 Milyar 750 Milyon Dolar, İthalat ise yüzde 10.3 azalarak 20 Milyar 859 Milyon Dolar olarak gerçekleşti. Mayıs ayında Dış Ticaret açığı yüzde 28.7 azalarak 9 Milyar 968 Milyon Dolardan 7 Milyar 108 Milyon Dolara düştü.  Moody’s tarafından yapılan açıklamaya baktığımızda, Irak riski nedeniyle Türkiye’nin kredi riskinin arttığını çünkü Türkiye’nin ihracatını baskı altında tutabileceğini belirtti. Bu durumda Türkiye’nin ihracatına yüzde 15, gayrisafi yurtiçi hasılaya yüzde 3 kadar olumsuz etki ederek, önemli bir iz bırakabileceğini ifadelerinde yer verdi. JP Morgan ise, Türkiye’nin 2014 yılında cari işlemler açığının GSYIH’ya oranını yüzde 5.8 olmasını, cari işlemler açığının 47.9 Milyar Dolar olmasını beklediklerini açıkladılar. Yurtiçinde veri akışının sakin olduğu günde USDTRY’de 2.1206’nın üzerinde 2.1295, 2.1171’in altında 2.1117 seviyeleri test edilebilir. 


BIST100

BIST100 haftanın ilk işlem gününde, günü %0.02 ve 16,63 yükselişle 78.489,01 puandan kapattı. Gün içinde en yüksek 79.263,79, en düşük 78.363,02 seviyeleri test edilirken toplam işlem hacmi 2.15 Milyar TL oldu. En fazla değer kazanan endeks %2.18 yükselişle BIST Metal Ana Endeksi olurken, en fazla değer kaybeden endeks %1.07 düşüşle BIST Aracı Kurumlar Endeksi oldu. Dün alıcılı işlem gören ve 79.263 seviyesine kadar yükselen endeks seans sonuna doğru satış baskısına maruz kaldı ve günü sınırlı bir primle tamamladı. Avrupa borsaları haftanın ilk işlem gününü Dax hariç ekside tamamlarken, ABD borsalarında görünüm karışıktı. Bu sabah Asya piyasalarında Çin hariç olumlu bir görünüm var, ABD vadelileri ise primli işlem görüyor. USD/TRY’nin 2.1215’in altında işlem gördüğü günde, Türkiye CDS’leri 176 seviyesinde. BIST100’de geri çekilmelerde 77.400 önemli bir destek seviyesi olarak gücünü korurken, tekrardan yukarı yönlü bir hareket başladığından söz etmek için 79.500 direncinin kırılması gerektiğini düşünüyoruz.


VIOP30

Güne 96.850 seviyesi ile başlayan VIOP30 kontratı günü %0.08 düşüşle 96.650 puandan tamamladı. Haftanın ilk işlem gününe artıda başlayan kontrat seans sonuna doğru gelen satış baskısının etkisiyle yönünü eksiye çevirdi. Geçen hafta Çarşamba günü trend kanalının desteği olan 97.500’ün kırılmasıyla 95.650’ye kadar gevşeyen kontrat yükselen trend kanalının altında işlem görmeye devam ediyor. Kontratta geri çekilmelerin devamında takip edilecek ilk destek seviyesi 95.780’de bulunuyor. Yukarı yönlü hareketlerde ise sırasıyla 97.500 ve 21 günlük HO direnci olan 98.000 seviyesi izlenecek.


TÜPRAŞ-TÜRKİYE PETROL RAFİNERİLERİ A.Ş. / TUPRS

Şirket, İzmit Rafinerisi’nde yaklaşık 50 milyon TL yatırımla yeni su hazırlama ünitesi kuruyor. Arıtılmış atık suların yeniden kullanımı için ön arıtım ve ters ozmoz membran teknolojisi ile kurulacak su hazırlama ünitesinin yatırımı ile Sapanca Gölü’nden su temini asgariye indirilerek, su geri kazanımının en üst düzeye çıkarılması hedefleniyor. Ünitenin ilk bölümü dört ay, İkinci bölümü ise 12 ay sonra devreye alınacak. 


İş Fin. Kir. / ISFIN

Bedelsiz sermaye artırımı çerçevesinde, bedelsiz payların dağıtımına 01.07.2014 tarihinde başlanacaktır. (Kar Payından Bedelsiz Pay Alma Oranı % 8,75142)


Aselsan / ASELS

ASELSAN ile bir yurtdışı müşteri arasında 30 Haziran 2014 tarihinde Gece Görüş Cihazları satışına yönelik toplam bedeli 19.295.250,- ABD Doları olan bir sözleşme imzalanmıştır.


Şişe Cam / SISE

Şirket çıkarılmış sermayesinin, 71.000.000 TL tutarındaki kısmı 2013 yılı karından, 38.494.126,06 TL tutarındaki kısmı gayrimenkul ve iştirak hissesi satış kazançlarından, 19.505.873,94 TL tutarındaki kısmı ise olağanüstü yedek akçelerden karşılanmak üzere 1.571.000.000 TL''den 1.700.000.000 TL''ye artırılması nedeniyle ihraç edilecek 129.000.000 TL tutarındaki paylara ilişkin tescil işlemi 27.06.2014 tarihinde tamamlanmış olup, pay dağıtımına 01.07.2014 tarihinde başlanacaktır. 


Türkiye Sınai ve Kalkınma Bankası / TSKB

Banka tarafından, 1 yıl vadeli Euro ve ABD Doları olmak üzere iki ayrı kredi diliminden oluşan sendikasyon kredisi temini için, Commerzbank Aktiengesellschaft koordinatörlüğündeki uluslararası bankalar konsorsiyumuna yetki verilmiştir.


Şekerbank / SKBNK

Bankanın 27-30.06.2014 tarihleri arasında Borsa İstanbul A.Ş. Birincil Piyasa''da satışa sunduğu paylardan 4.451.904,506 adet pay''ın satışı gerçekleştirilmiştir.


KONYA ÇİMENTO / KONYA

%99 hissesine sahip olduğumuz bağlı ortaklığı Tasfiye Halinde Toros Çimento Sanayi ve Ticaret A.Ş.''nin tasfiye işlemleri hesaben tamamlanmıştır. Tasfiye sürecini hukuken tamamlamak üzere Konya Ticaret Sicil Müdürlüğü''ne ilgili yasal müracaatlar yapılacaktır.


TURKCELL İLETİŞİM HİZMETLERİ A.Ş. / TCELL

Sermayesinin %100''üne sahip olunan bağlı ortaklığı Turktell Uluslararası Yatırım Holding A.Ş.''nin sermayesinin 12.139.753 TL artırılarak 1.434.765.734 TL''ye yükseltilmesine karar verilmiştir. Bu karar kapsamında, artırılan sermayenin dörtte biri şirket tarafından ödenmiş olup, kalan kısmının mevzuatta öngörülen süreler içinde ödeneceği açıklanmıştır.


Desa Deri / DESA

"Konya Kulecity Mağazası" ve “Eskişehir Neo Mağazası" ünvanlı olmak üzere toplam 2 mağazanın faaliyetlerine son verilmiştir.


LBT VARLIK YÖNETİMİ A.Ş. / LBTKR

Finansbank A.Ş.''nin kanuni takip hesaplarına intikal etmiş kurumsal ve ticari nitelikli krediler stoğundan seçilerek oluşturan tahsili gecikmiş alacak portföyünün 288 milyon TL tutarındaki kısmı 26 Haziran 2014 tarihinde Şirket tarafından satın alınmıştır .


Lüks Kadife / LUKSK

Şirket üretim kapasitesini artırmak, makine parkının modernizasyonunu sağlamak ve kaliteyi daha da iyileştirmek amacı ile 2 Adet kadife dokuma tezgahı 885.000 Avro tutarında,  4 Adet Örme Kadife makinesi  1.220.000 Usd tutarında  ve 3 Adet Jet Boya Makinesi 255.000 Usd tutarında  olmak üzere  toplam 2.685.000 Usd yatırım yapılmasına, yatırım ile ilgili yeni yatırım teşvik belgesi müracaatı yapılmasına, yatırımın finansmanı için banka ve finans kuruluşları ile görüşme yapılmasına karar verilmiştir.


Yapı Kredi Koray GMYO / YKGYO

Vadesi dolan kredilerin kapatılarak Yapı Kredi Bankası A.Ş. İstanbul Merkez Şube''si aracılığıyla 19.000.000 TL tutarında % 10,65 faizli, gecelik rotatif kredinin kullanılmasına karar verilmiştir.



ARAŞTIRMA BİRİMİ
Erkan Sancaklı / Araştırma Kıdemli Uzman
e.sancakli@atig.com.tr
0 (216) 579 12 00/ 1305