13 Haziran 2014

Gündem: Haftanın Son İşlem Gününde Piyasalar

Yurtiçi piyasalar Musul gerginliğinin etkisiyle olumsuz bir görünüm sergilerken, dün sabah saatlerinde IŞİD komutanı konsolosluk personelinin güvenliğinin sağlandığını ve ülkelerine iade edileceğini açıkladı. Musul’dan gelen olumlu haberler doğrultusunda siyasi tansiyonun kısmen düşmesi TL varlıklara olumlu yansıdı. Cari işlemler dengesi Nisan ayında 4.8 milyar dolar, Ocak-Nisan döneminde 16.4 milyar dolar açık verdi. Cari Açık bir önceki yılın ilk dört ayına göre 8.283 milyon dolar azalarak 16.372 milyon dolara geriledi. Bu gerilemede ödemeler dengesi tablosundaki dış ticaret açığının 8.139 milyon dolar azalarak 17.402 milyon dolara düşmesi ve net hizmet gelirlerinin 621 milyon dolar artarak 3.990 milyon dolara yükselmesi etkili oldu. Cari Açık rakamlarının ardından açıklama yapan JP Morgan dış dengelerdeki yeniden dengelenme sürecinin devam ettiğini ve bu durumda güçlü ihracat ile ithalattaki daralmanın etkili olduğunu belirtti. Kurum cari işlemler açığının bu yıl GSYH’nın %5.8’i seviyesine gerileyerek 48 milyar dolar düzeyinde olmasını öngörüyor. Dün yayımlanan ECB aylık raporda; uzun süren düşük enflasyona karşı politika tepkisi gerekebileceği ve Euro Bölgesi’nde cari durumun deflasyona işaret etmediği belirtildi. Raporda ayrıca fiyat istikrarı hedefine güçlü bir şekilde bağlı olunduğu belirtildi. ECB politika belirleyicilerinden Bostjan Jazbec Avrupa Merkez Bankası’nın Euro Bölgesi ekonomisini güçlendirmek için ek önlemlere ihtiyaç duyup duymadığı konusunu iki kez kontrol etmekte olduğunu ve ihtiyaç olması halinde büyük ölçekli varlık alımlarına gidilmesini desteklediğini açıkladı. Fransa’da cari işlemler dengesi Temmuz ayında -1.6 milyar Euro olarak gerçekleşti. ABD''''de perakende satışlar Mayıs ayında %0.3 yükselerek %0.6’lık beklentinin altında gerçekleşti. Nisan ayı verisi %0.5 artışa revize edilirken, otomobil hariç perakende satışlar % 0.1 artış gösterdi. Haftalık işsizlik başvuruları ise 7 Haziran ile sona eren haftada 4.000 kişilik artış göstererek 317 bine yükseldi. İşsizlik başvurularının 310 bine düşmesi bekleniyordu. S&P Çin’in kredi notunu ’AA-/A-1+’ olarak teyit etti. Kuruluş tarafından dün yapılan açıklamada Çin’de devam eden hızlı kredi büyümesinin Çin mali sisteminde ani bir düzeltme riskini artırdığını ve Çin’de devam eden kişi başına reel milli gelirin 2014-2017 arasında ortalama %6.6 artacağını belirtti. Japonya Merkez Bankası bugün sonuçlanan toplantısı sonrasında para politikasında değişikliğe gitmedi. Para tabanı yıllık 60 ile 70 trilyon yen arasında bırakılırken, ekonominin ılımlı bir düzeyde toparlanmaya devam ettiği açıklandı. Musul’dan gelen olumlu haberler doğrultusunda siyasi tansiyonun kısmen düşmesi TL varlıklara olumlu yansıdı. USD/TRY dün 2.0994 seviyesine, 2 yıllık gösterge tahvil faizi 8.19 puana kadar geriledi. BIST100 haftanın dördüncü işlem gününde, günü %1.03 ve 813,76 yükselişle 79.834,33 puandan kapattı. Avrupa borsaları günü karışık bir görünümle tamamlarken, ABD’den gelen olumsuz perakende satışlar ve işsizlik verileri de hisselere olumsuz yansıdı. Dow Jones %0.65 düşüşle 16.734 puandan, S&P %0.71 gerileyerek 1.930 puandan, Nasdaq ise %0.79 düşüşle 4.297 seviyesinden günü tamamladı. Bu sabah Asya piyasalarında olumlu bir görünüm var, ABD vadelileri ise hafif artıda işlem görüyor. USD/TRY’nin 2.1150’nin üzerinde işlem gördüğü günde, Türkiye CDS’leri 178 seviyesinde.BOJ basın konferansının beklendiği günde, TSİ 12.00’da açıklanacak Euro Bölgesi Ticaret Dengesi, 15.30’da ABD ÜFE ve 16.55’te Michigan Tüketici Güven Endeksi takip edilecek önemli veriler arasında.


Ekonomik Takvim

Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki
07:30   JPY   ENDÜSTRİYEL ÜRETİM       -2,5%  
08:30   CNY   ENDÜSTRİYEL ÜRETİM     8,8%   8,7%  
09:00   EUR   ALMAN CPI   Aylık     -0,1%  
10:00   EUR   İSPANYOL CPI   Aylık     0,9%  
11:00   EUR   ITALYA CPI       -0,1%  
12:00   JPY   BOJ BASIN KONFERANSI        
15:30   USD   ÇEKİRDEK PPI   Aylık   0,2%   0,5%  
15:30   USD   PPI   Aylık   0,3%   0,6%  
16:55   USD   MICHIGAN HASSASIYETI       81,9  

Piyasalar

EURUSD

Avrupa Merkez Bankasının dün yayınlanan aylık bülteninde, ECB yönetim konseyi, düşük enflasyonun çok uzun süre devam etmesi riski ortaya çıkması halinde, geleneksel olmayan tedbirlerin kullanımına bağlılığını oybirliği ile teyit etti. Eğer gerektiği takdirde, ECB daha fazla parasal genişleme için hızlı şekilde hareket edecek ifadelerine de yer verdiler. Dün gerçekleşen İtalya’nın ihalelerine baktığımızda Mayıs 2017 vadeli de 3.5 Milyar Euro, Aralık 2021 vadeli de 4.0 Milyar Euro ve Eylül 2044 vadeli de ise 1.0 Milyar Euro borçlanıldı. Yunanistan’da 1.çeyrekte işsizlik oranı yüzde 27.8 açıklanırken beklenti yüzde 27.5 düzeyindeydi. Euro bölgesinde sanayi üretimi yıllık bazda yüzde 0.9’luk beklentinin üzerinde yüzde 1.4 olarak açıklandı. Avrupa’da veri akışının yoğun olduğu günde Almanya,İspanya ve İtalya Tüketici Fiyatları endeksi, Euro Bölgesi Ticaret Dengesi EURUSD paritesinin seyri açısından önemli olacaktır. EURUSD paritesinde 1.3588’in üzerinde 1.3610, 1.3542’nin altında 1.3500 seviyeleri takip edilebilir. 


ALTIN

Amerika tarafına baktığımızda ise bu hafta veri akışı açısından sakin diyebiliriz. Dün ABD’den gelen Perakende Satışlar yüzde 0.6’lık beklentinin altında yüzde 0.3 olarak , Çekirdek Perakende Satışlar ise yüzde 0.4’lük beklentinin altında yüzde 0.1 olarak açıklandı. Devam eden işsizlik başvuruları 2 Milyon 614 Bin, işsizlik maaş başvuruları ise beklentinin üzerinde 317 Bin olarak gerçekleşti. Amerika için 17-18 Haziran tarihlerinde yapılacak olan FOMC toplantısı piyasalarda volatiliteyi arttırabilir. Varlık Alımlarında yine 10 Milyar Dolarlık azaltıma gideceğinin yanında Faizlerle ilgili net bir söylemde bulunulduğu takdirde Dolar endeksinde olumlu algılanacağından Altında aşağı yönlü hareketler gözlemlenebilir. Üretici Fiyat endeksi ve Michigan Hassasiyetinin açıklandığı günde 1242$ destek, 1280$ direnç olarak yakından takip edilecek. 


USDTRY

Musul’da yaşanan Türk Konsolosluğu’na saldırı ardından  TL varlıklarda hızlı değer kaybı yaşandı. USD/TL kotasyonları 2.1255 seviyesine kadar yükselişler gördük. Dün açıklanan Türkiye Cari İşlemler Dengesi rakamlarına baktığımızda, Cari Açık Nisan ayında 4.8 Milyar Dolar olarak gerçekleşirken, beklenti 4.9 Milyar Dolar düzeyindeydi. Cari Açık beklentiler dahilinde geldiğinden TL’de az da olsa değerlenmenin görüldüğünü söyleyebiliriz. 2.1183’de işlem gören Dolar/TL ‘de açıklanan veriden sonra parite 2.1130 seviyesine kadar geriledi. Öğlen saatlerinde Musul’dan gelen olumlu olası haberler doğrultusunda siyasi tansiyonun kısmen düşmesiyle  (rehinelerin serbest bırakılmasına yönelik) TL’de de değerlenmeler gözlemlendi.  50 ve 200 Günlük Hareketli Ortalamaların kesiştiği  2.1073 TL/USD  seviyesi önemini korumakta. Bu seviyenin üstünde birkaç kez kapanışlar gördüğümüz zaman Dolar/TL’de yukarı yönlü hareketlerin başladığını söyleyebiliriz. Olası geri çekilmelerde ise 2.0950 destek seviyemiz. 


BIST100

BIST100 haftanın dördüncü işlem gününde, günü %1.03 ve 813,76 yükselişle 79.834,33 puandan kapattı. Gün içinde en yüksek 80.011, en düşük 77.855 seviyeleri test edilirken toplam işlem hacmi 4.86 Milyar TL oldu. En fazla değer kazanan endeks %4.47 yükselişle BIST Turizm Endeksi olurken, en fazla değer kaybeden endeks %1.66 düşüşle BIST Finansal Kiralama, Faktoring Endeksi oldu. Çarşamba günü Musul’da yaşanan siyasi gerilimin etkisiyle gerileyen BIST100 dün yönünü yukarı çevirdi. USD/TRY’nin 2.10’lu seviyelere, tahvil faizlerinin ise 8.20’lere kadar gerilemesi de BIST100’deki alımları destekledi. Avrupa borsaları günü karışık bir görünümle tamamlarken, ABD’den gelen olumsuz perakende satışlar ve işsizlik verileri de hisselere olumsuz yansıdı. Dow Jones %0.65 düşüşle 16.734 puandan, S&P %0.71 gerileyerek 1.930 puandan, Nasdaq ise %0.79 düşüşle 4.297 seviyesinden günü tamamladı. Bu sabah Asya piyasalarında olumlu bir görünüm var, ABD vadelileri ise hafif artıda işlem görüyor. USD/TRY’nin 2.1150’nin üzerinde işlem gördüğü günde, Türkiye CDS’leri 178 seviyesinde. Siyasi gerginliğin bir miktar azalması ve tepki alımları ile yükselen BIST100’de takip edilecek önemli direnç seviyesi 80.050’de bulunuyor. Olası geri çekilmelerde ise izlenmesi gereken önemli destek seviyesi 78.400 olacak.


Aselsan / ASELS

ASELSAN ile Tunus Savunma Bakanlığı arasında elektro-optik sistemlerin satışına yönelik olarak 11 Haziran 2014 tarihinde toplam 7.535.380,- ABD Doları tutarında bir sözleşme imzalanmıştır.


TÜRK HAVA YOLLARI A.O. / THYAO

Ocak-Mayıs 2013 döneminde 18,1 milyon olan toplam yolcu sayısı, 2014 yılının aynı döneminde %18,0 artışla 21,3 milyon''a ulaşmıştır. Yolcu sayısındaki artış iç hatlarda %22,7, dış hatlarda %14,8 oranındadır.


TRABZONSPOR SPORTİF YATIRIM VE FUTBOL İŞLETMECİLİĞİ TİCARET A.Ş. / TSPOR

Şirket ile Legato Giyim Sanayi ve Ticaret Ltd.Şti arasında 2014-15 ve 2015-16 futbol sezonları için, barter kapsamında giyim sponsorluğu anlaşması yapılmıştır.


EGELİ & CO TARIM GİRİŞİM SERMAYESİ YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. / EGCYO

Şirketin %100 oranında iştirak ettiği, 100.000 TL ödenmiş sermayeli "Eurasia Enerji Yatırımları Anonim Şirketi" unvanlı şirketin kuruluşu 12 Haziran 2014 tarihinde tescil edilmiştir.


Atlantis Yat. Ort. / ATSYO

Şirket ortaklarından Kaya  Sınai Yatırımlar Holding A.Ş.''ye ait 9.000 Adet A Grubu imtiyazlı payların ve 60.000 adet (B) Grubu payların 05.06.2014 tarihli "Hisse Alım-Satım Sözleşmesi"yle Masum Çevik''e  devri nedeniyle Sermaye Piyasası Kurulu''nun II-26.1 sayılı "Pay Alım Teklifi Tebliği"  uyarınca, Masum Çevik tarafından,  Atlantis Yatırım Holding A.Ş.  payları ile ilgili olarak pay alım teklifinde bulunma zorunluluğunun ortaya çıkması durumunda "zorunlu pay alım teklifi",  pay alım teklifinde bulunma zorunluluğunun ortaya çıkmaması durumunda ise "gönüllü pay alım teklifi" yapılacaktır.


TORUNLAR GYO / TRGYO

Şirket ortaklarından Ali COŞKUN, 7.861,61 nominal tutarındaki A Grubu kapalı nama yazılı paylarını Şirket  ortaklarından Aziz TORUN''a devretmiştir. Devir sonrasında Ali COŞKUN''un A Gruba kapalı nama yazılı payı kalmazken, Aziz TORUN''un A Grubu kapalı nama yazılı  pay sayısı 100.164.736.61 nominal tutara ulaşmıştır.


KARAKAS ATLANTIS / KRATL

"Geri Alım Programı" çerçevesinde 12.06.2014 tarihinde toplam 15.384 adet Karakaş Atlantis Kıy. Mad. Kuy. Tel. San. ve Tic. A.Ş. (KRATL)  hissesi satın alınması ile şirket tarafından Geri Alım Programı çerçevesinde yapılan hisse alımları toplamda 290.384 adete ulaşmıştır.


GÖZDE GİRİŞİM / GOZDE

Turkcell’deki yüzde 13.8 hissesini geri almak için kaynak arayan Mehmet Emin Karamehmet, Murat Ülker’in yönetim kurulu başkanı olduğu Gözde Girişim’le görüşüyor. Sonucun bir hafta içinde netleşmesi bekleniyor.


Tav Havalimanları Holding A.Ş. / TAVHL

Atatürk Havalimanı''nda mevcut terminaller büyütülerek, ek terminal binası inşa edilecek.



ARAŞTIRMA BİRİMİ
Erkan Sancaklı / Araştırma Kıdemli Uzman
e.sancakli@atig.com.tr
0 (216) 579 12 00/ 1305