10 Şubat 2014

Gündem: İlk Uyarı S&P’den
Kredi Derecelendirme Kuruluşu S&P, Türkiye'nin "durağan" olan not görünümünü "negatif"e düşürürken, BB+ olan kredi notunu koruduğunu açıkladı. Türkiye'nin net dış finansman ihtiyacını kapsayan rezervlerin azalmasının kredi zayıflığı yarattığını belirten kuruluş, ortalama büyüme beklentisini %3.4'ten %2.2'ye indirdi. Makro ekonomik verilerin beklentilerden sapma gösterdiği yurtiçinde, harcamayı kısıtlayıcı tedbirler ve faiz artışının büyüme üzerinde olumsuzluk yaratmasını öngörüyoruz. Amerika’da Tarım Dışı İstihdam Ocak ayında 113 bin kişi olarak gerçekleşirken, Aralık ayı verisi 74 bin seviyesinden 75 bine revize edildi. Tarım Dışı İstihdam’daki düşük oranlara rağmen işsizlik oranı %6.6’ya gerileyerek FED’in %6.5’lik hedefine yaklaştı. FOMC’nin önümüzdeki ay gerçekleştireceği toplantıda FED’in %6.5’e yaklaşan işsizlik oranını referans alarak varlık alım programında 10 milyar dolarlık daha kesintiye gitmesi sürpriz olmayacaktır.Avrupa Merkez Bankası geçen hafta gerçekleştirdiği toplantısında faizlerde değişikliğe gitmeyerek ,%0.25'te bırakırken, ECB Başkanı Draghi enflasyonun beklentilerin altında seyretmeye devam edeceği söylemini yineledi. Bölgenin güçlü ekonomilerinden Almanya’da Cari İşlemler Dengesi Aralık ayında 23.5 milyar Euro fazla vererek beklentilerin üzerinde gerçekleşti. İngiltere’de Sanayi Üretimi Aralık ayında yıllık bazda %1.8 artarken, İmalat Sektörü Üretimi %1.5 artış gösterdi. Fransa’da Dış Ticaret Dengesi Aralık ayında -5.2 milyar Euro olarak gerçekleşirken, İtalya bankalarının ECB’den yaptıkları borçlanmalar Ocak ayında 235.86 milyar Euro’dan 223.67 milyar Euro seviyesine geriledi. Haftaya olumlu başlayan Asya ekonomilerinden Japonya’da Cari Açık Aralık ayında 592.8 milyar yen seviyesinden 638.6 milyar yene yükselirken, 2013 yılının tamamında Cari İşlemler Dengesi 3.31 trilyon yen fazla verdi. Veri akışının yoğun olmadığı haftada bugün 10.00’da TUİK tarafından açıklanacak Sanayi Üretimi verisi takip edilecek.

Ekonomik Takvim

Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki
01:50   JPY   Banka Kredisi   Yıllık     2,3%  
07:00   JPY   Ekonomi Gözlemcileri Mevcut Listesi       55,7  
07:00   JPY   Ev Halkı Güveni       41,3  
09:45   EUR   Fransız Endüstriyel Üretim   Aylık   0,5%   1,3%  
10:00   TRY   Türkiye Sanayi Üretimi   Yıllık     4,70%  
11:00   EUR   Italya Sanayi Üretimi   Yıllık   0,4%   1,4%  
11:00   EUR   İtalya Endüstriyel Üretim   Aylık   0.2%   0.3%  
11:30   EUR   Sentix Yatırımcı Güveni     11.1   11.9  

Piyasalar

EURUSD

Avrupa’nın en büyük ekonomisi olan Almanya’nın dış ticaret açığı beklentilerin üzerinde gelerek 18.5 Milyar Euro olurken, Almanya endüstriyel üretim aylık bazda %2.4’den %0.6’ya , İspanya endüstriyel üretim ise yıllık bazda %2.4’den %1.7’ye geriledi. İtalya bankaları Avrupa Merkez Bankası’ndan borçlanma miktarı Ocak ayında 223.67 Milyar Euro seviyesine geriledi. İtalya ve Fransa sanayi üretimi,Euro Bölgesi sentix güveninin açıklanacağı günde paritede 1.3680 direncinden 1.3590 hedeflenebilir.


ALTIN

FOMC üyesi Fisher açıklamalarında, FED’in ekonomide olağanüstü bir durum karşısında tahvil alım miktarını her zaman ayarlayabileceğini, ABD piyasalarında neler olduğu konusunda en iyi göstergenin sabit getirili piyasa olduğunu ve parasal genişlemenin(QE) yavaşlatılmasında doğru bir aşamada olduklarını vurguladı. ABD’de Tarımdışı İstihdam Ocak ayında 185 Bin’lik beklentinin altında 113 Bin kişi olarak açıklanırken, bir önceki ayın verisi 74 Bin, 75 Bin kişi olarak revize edildi. İşsizlik oranı ise %6.7’den %6.6’ya geriledi. FOMC üyelerinin konuşmalarının devam edeceği haftada 1284$ direncine yaklaşıldıkça satış baskısının artmasını öngörüyoruz.


USDTRY

TCMB’nin 50 Milyon Dolarlık döviz satım ihalesine maksimum 2.2055 fiyattan 74 Milyon Dolar, 14 Şubat vadeli 10 Milyar TL tutarlı repo ihalesine 19 Milyar 43 Milyon TL teklif geldi. Hazine müsteşarlığı Ocak ayına ilişkin nakit gerçekleşmelerini açıkladı ve hazine nakit dengesi Ocak ayında 530 Milyon TL açık verirken, Hazine’nin nakit gelirleri Aralık ayında 35 Milyar 302 Milyon TL,nakit giderleri ise 36 Milyar 561 Milyon TL oldu. TCMB bugün 50 Milyon Dolarlık döviz satım ihalesi açacağını açıklarken, Türkiye Sanayi Üretimi verisi paritede volatiliteyi arttırabilir. 2.2110 desteğinden 2.2290 hedeflenebilir.


BIST100

BIST100 haftanın son işlem gününde, günü %0.10 ve 64,47 yükselişle 64.614,34 puandan kapattı. Gün içinde en yüksek 64.924,31, en düşük 64.042,76 seviyeleri test edilirken toplam işlem hacmi 3.47 Milyar TL oldu. En fazla değer kazanan endeks %1.09 artışla BIST Kimya-Petrol-Plastik olurken, en fazla değer kaybeden endeks %1.68 azalışla BIST Ulaştırma Endeksi oldu. Banka hisselerine dip seviyelerden gelen alımların etkisiyle yükselişe geçen BIST100’de haftalık bazda %4.46 prim gözlenirken, Bankacılık Endeksi %6.42 artış gösterdi. Hafta genelinde tahvil faizlerindeki düşüş ve Dolar/TL’nin 2.20’li seviyelere gerilemesi endeksteki yükselişi desteklerken, S&P tarafından negatife düşürülen not görünümünün hafta başlangıcında endeksi olumsuz etkilemesini bekliyoruz. BIST100 için 63.750 gün içi ilk destek seviyesi olarak takip edilecek.


Akfen Holding / AKFEN
Şirketimizin 12.09.2011 tarihinde yapılan Olağanüstü Genel Kurulu'nda kararı alınan, 28.05.2013 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurulu'nda 18 ay süreyle uzatılan ve 24.10.2013 tarihinde yapılan Olağanüstü Genel Kurulu'nda tadil edilen "Geri Alım Programı" çerçevesinde 07.02.2014 tarihinde toplam 49.150 adet Akfen Holding A.Ş. hissesi satın alınması ile Şirketimiz tarafından Geri Alım Programı çerçevesinde yapılan hisse alımları toplamda 15.272.717 adete ulaşmıştır. İşlemin detaylarına ilişkin bilgiler aşağıdaki tabloda verilmektedir. Akfen İnşaat'ın 27 Kasım 2012 - 11 Kasım 2013 döneminde yaptığı 6.992.099 adet hisse alımı ile birlikte toplam 22.264.816 adet Akfen Holding hissesi alımı yapılmıştır. Yapılan toplam hisse alımlarının sermaye oranı ise %7,65 seviyesine ulaşmıştır. Akfen İnşaat'ın, 14 Mayıs 2010 tarihindeki Akfen Holding'in halka arzı öncesinden, elinde bulundurduğu hisselerle birlikte bu oran %10,40'a ulaşmaktadır.

MCT DANIŞMANLIK A.Ş. / MCTAS
07.02.2014 tarihinde MCT Danışmanlık A.Ş. payları ile ilgili olarak 3,12 - 3,16 - 3,20 - 3,21 fiyat aralığından 818 adet alış işlemi ortaklığımızca gerçekleştirilmiştir. Bu işlemle birlikte MCT Danışmanlık A.Ş. sermayesindeki paylarımız 07.02.2014 tarihi itibariyle % 2,72 sınırına ulaşmıştır.

MEPET METRO PETROL VE TESİSLERİ SANAYİ TİCARET A.Ş. / MEPET
Şirketimiz Yönetim Kurulu 07.02.2014 tarihinde toplanarak; Şirketimiz Yönetim Kurulu'nun almış olduğu, Metro Ticari Mali Yatırımlar Holding A.Ş.' nin bağlı ortaklarından olan Metro Yağlı Turistik Tesis İşletmeciliği ve Petrol Ürünleri Tic. A.Ş.' nin, Metro Ticari ve Mali Yatırımlar Holding A.Ş. ve Galip ÖZTÜRK' e ait olan hisselerinin satın alınması hususunda 23.10.2013 tarihli ve aynı tarihte KAP' ta duyurusu yapılmış olan 2013/39 sayılı kararı çerçevesinde; Satın alma sonucunda Metro Ticari Mali Yatırımlar Holding A.Ş. ve Galip Öztürk'e oluşan borcun adatlandırma yapılarak 24 ay vade ile eşit taksitler halinde ödenmesi hususunda taraflarca protokol imzalanmasına, Bu hususun ilgili kurum ve kuruluşlara bildirilmesine, karar vermiştir.

Finansbank / FINBN
Bankamızca, bir veya birden fazla seferde çeşitli tertip ve vadelerde, azami 1,5 milyar ABD Doları veya Türk Lirası da dahil olmak üzere diğer para birimlerinde muadili tutara kadar, borçlanma araçlarının yurtdışında ihraç edilmesine olanak sağlayacak bir Medium Term Note (MTN)(Orta Vadeli Borçlanma) programı ("Program") kurulmuştur. Program tahtında, Sermaye Piyasası Kurulu'nun 2013/14 sayılı Haftalık Bülteni'nde duyurulan limiti aşan ihraçlar yapmak için Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu, Sermaye Piyasası Kurulu ve diğer yetkili merciler nezdinde gerekli başvurular yapılacaktır.

Yapı ve Kredi Bankası / YKBNK
İlgide kayıtlı açıklamamız ile yurtdışında ihraç edileceği belirtilen 10.000.000 CHF tutarındaki borçlanma araçlarının satış işlemleri 06.02.2014 tarihinde tamamlanmıştır.


ARAŞTIRMA BİRİMİ
Erkan Sancaklı / Araştırma Kıdemli Uzman
e.sancakli@atig.com.tr
0 (216) 579 12 00/ 1305